风险投资的演变：投资全球人才

支持成功风险基金的两大支柱是它能够在投资后获得最高质量的交易流并为其投资组合公司增加价值。 虽然像红杉基金和凯鹏华盈这样的成熟基金可以仅通过品牌影响力来实现这些目标，但大多数基金需要提供更多的东西。 没有得到足够认可的一项增值是人才采购。

科技创始人通常需要的不仅仅是筹集资金。 对于位于欧洲和美国主要技术中心的新兴公司而言，除了资本之外，最大的需求之一是招聘和留住顶尖人才的能力。

作为一名前 VC，我知道这种需求非常迫切。 人才通常是创业公司最大的一笔支出； 它是推动价值创造的所有其他方面的引擎。 虽然在许多创始人所在的富裕城市和国家拥有大量人才，但大公司和其他初创公司之间对这些工人的竞争非常激烈。 这使得在当地招聘的成本越来越高，并导致高流失率，这可能会使初创公司失去他们无法承受的宝贵的机构知识。

在科技领域尤其如此。 即使在大辞职之前，技术部门的流动率也是全国最高的，造成的财务和机会成本相当于离职员工工资的两倍。

然而，解决方案比将您的创始人与一家昂贵的招聘公司联系起来更深入，该公司与其他所有人竞争相同的本地人才。 风险投资公司需要做的是帮助投资组合公司利用远程工作的力量，为全球人才铺设更广泛的网络。

全球人才采购是我在 2014 年共同创立的高科技风险基金 Firstrock Capital 的核心特征。我相信我们的方法代表了我们领域的未来。

它已经获得了认可。 2019 年，Coursera 联合创始人兼 AI 企业家 Andrew Ng 在哥伦比亚麦德林建立了一支规模可观的 AI 团队，这也是我在美国以外的基地。 发展与国际劳动力的联系不仅有利于您的组织，而且有助于全球经济变得更具包容性、相互联系和技术驱动。

我们需要重新思考风险资本在高科技初创企业中所扮演的角色，并重新配置我们的优先事项和流程，以帮助投资组合公司建立强大、熟练、稳定的员工队伍，使他们能够取得成功。 让我告诉你怎么做。

一种新的风险模式

我们知道全球都有杰出的技术人才，但大多数美国公司都在等待人才来找他们。 硅谷 64% 的技术专业人士和 65% 的数学和计算机科学专业人士不是美国出生的。 乔治城大学的一项研究发现，福布斯认为最有前途的 50 家美国人工智能初创公司中有 33 家至少有一位移民创始人。

但签证计划无法为美国科技公司带来他们需要的所有人才。 虽然截至 2021 年底，美国有 150 万个计算机科学领域的空缺职位，但每年只有约 56,000 份 H-1B 工作签证申请分配给该行业。

尽管如此，许多投资者更喜欢——甚至要求——他们公司的员工在当地工作。 在某些情况下，这是因为他们不担心获得资金来帮助他们的公司为全现场团队提供更高的薪水。 其他时候，投资者非常了解他们当地的创业社区，并相信他们可以将他们的公司与重要资源联系起来，例如律师和原型实验室。

然而，这些好处中的大部分都涉及知识转移和筹款，而不是规模化，这是筹款之后最重要的优先事项。 同样，当地生态系统的强大力量使它们成为团队成员的残酷竞争场所。 为了最大限度地发挥您对公司的积极影响，您必须向外看。

我们的全球人才模式

我的基金的目的是通过克服当地人才库的限制并利用远程工作可以帮助公司蓬勃发展的所有方式来支持我们的公司。

在我们创建我们的基金之前，我和我的合作伙伴在美洲建立了许多人才发展计划。 由于麦德林现有的强大技术生态系统和在哥伦比亚开展业务的便利性，我们在麦德林开展了工作。 我们在那里也有一些现有的合作机会。 后来，我们将足迹扩展到拉丁美洲和南美洲的大部分地区。 我们的努力包括创建一个基础，让孩子们可以参加编码课程，并建立各种预加速器和加速器计划，以帮助个人人才和本地创业团队准备走向全球。

这些计划确保了我们在设立基金时拥有一个合格的人才库供我们的投资组合公司利用。 虽然我们没有着手建立从教育到招聘的一站式渠道，但这是有效的结果。 我们编码和加速器计划的许多毕业生继续为我们的投资组合公司工作，或者在我们帮助资助的情况下创立了自己的公司。

我们是一家在特拉华州注册成立的普通美国风险基金，投资于其他美国公司。 然而，这些公司中的每一个都拥有外国全资子公司，为非美国团队成员的付款和签约提供便利，但不拥有自己的知识产权。

当我们在 2014 年推出时，我们的方法是混合的：我们的模式是美国的执行团队和分布在全球的初级员工。 技术和远程管理实践的进步现在使得在国外寻找高级领导者也变得切实可行。 虽然现在远程办公比以往任何时候都更容易，但在人才发展和招聘方面保持实地存在仍然很重要，因为这些面对面的联系将有助于建立您的全球网络的节点。

关于招聘全球人才的最大误解之一是，主要的价值主张是节省成本。 虽然这可能是真的，但这只是故事的一部分。 事实上，这种策略不仅可以让您最大限度地发挥预算的影响，还可以大大提高招聘速度和后续保留率。

对于处于早期阶段的公司来说，保持团队规模小而高级是最佳选择。 通过在全球范围内采购，公司可以尽早聘请更多高级团队成员，并且可能会留住他们更长时间，因为对位于主要技术中心之外的员工的激烈竞争将减少。 当初创公司最需要时，这种稳定性可以保持连续性。

在我为我们的基金工作期间，我们在美国和国外投资了 50 家软件和数据驱动的公司。 在我们的帮助下，他们能够在几周而不是几个月的时间内招聘到顶尖的工程和数据科学人才，并享受低个位数的年营业额，而不是超过 20% 的科技行业平均水平。

我们的公司还能够以更少的外部资本需求更快地发展并实现运营盈亏平衡。 这种财务和运营敏捷性帮助我们的投资组合公司在大流行的黑天鹅中幸存下来，而不会被迫关闭——即使是那些在建筑和活动等受影响最直接的行业开展业务的公司也是如此。

如何转型风险投资

我们为创建前瞻性风险投资基金制定了许多原则。

但在讨论它们之前，我想明确指出，这种策略不是外包。 外包是指与公司（而不是个人）签订合同，由自己的工程人员构建产品。 我不建议早期公司使用这种方法，因为它会在产品关键元素的所有权方面产生歧义，并且与敏捷开发中固有的学习过程相冲突。

成功执行我推荐的战略，不仅意味着直接招聘全球人才，还意味着首先致力于帮助建立全球人才库。 招聘是拼图的最后一块。

不要害怕从小处着手

在寻找潜在的人才中心时，不要将自己局限于大城市。 在美国和国外，与主要商业和政府中心相比，较小的城市通常会成为更强大的科技和创业中心。 世界丹佛斯和亚特兰大的创业社区是更容易建立网络并且做生意成本更低的地方。

投资人才发展

考虑像我们一样启动科技教育计划。 好处是双重的：您正在帮助培训下一代技术工人，您的基金会可能会提供一种节税的方式，将您的基金回报再投资到您的投资组合公司需要的长期人才库中。

您还可以考虑与科技大学和聚会合作，并与当地或国际组织共同赞助编码训练营。 这些是建立您的人才网络并与这些地区的技术和业务关键领导者建立联系的有效方法。 这些合作伙伴关系也可以帮助您为您的投资组合公司确定潜在的 CIO 和 CTO 候选人。

这很重要，因为一旦您的投资组合公司准备好招聘，您应该首先帮助他们建立执行团队，以确保初级员工与公司的战略保持一致。 对于科技公司来说，最有效和可扩展的方法是首先聘请一位在您的目标地区（在我们的案例中为拉丁美洲）有工作经验的高级技术领导者，并授权他们利用他们对该地区的知识来为团队配备人员。

请记住，所有这些联系不仅仅是您为手头的工作而雇用的人——他们可能会成为您未来投资的公司的未来创始人。

对于采用此策略的基金，我建议首先关注具有相似时区的地区，以简化后勤和运营要素。 例如，作为一家美国基金，我们专注于西半球的精选城市。 面对竞争激烈的劳动力市场的欧洲风险投资公司同样应该寻求与非洲新兴技术中心建立合作伙伴关系。 一旦你在几个地方找到了立足点，你就可以扩展到一个完全全球化的方法。

恭敬招聘

尽管西方主要科技中心之外的竞争可能较少，但在任何地方招募顶尖人才都不是一件容易的事。 在与潜在的高级领导者接触以与您的投资组合公司建立联系时，不要低估他们的其他选择。 您可能正在与大型全球公司竞争，这些公司一开始支付的费用可能比您要高。 你所提供的是对新事物拥有所有权并接触新兴技术和想法的机会。

在招募潜在的高级领导者之前，请先向他们寻求有关您投资组合公司的产品和业务模式的建议，以及如何首先与他们所在地区的技术社区互动。 对你的兴趣要真诚，因为如果他们最终接受这份工作，他们会期望利用他们的专业知识来发展公司。

建立无国界团队

鼓励您的投资组合公司将其全球人才视为同一团队的一部分。 美国团队成员应花大量时间与国际同行交流。 如果公司完全位于美国，那么它应该将新的非美国团队领导带到美国本土至少一个月的入职培训。 如果整个团队已经完全偏远，美国领导人应该在任何年度务虚会或重要的面对面活动中包括新的国际高级职员。

记住法律管辖权

从法律上讲，您的公司需要美国和当地司法管辖区。 他们每个人都需要创建一个当地子公司作为传递工具，从美国发送资金以支付当地团队成员。 团队成员应与母公司和当地实体签订雇佣合同。 如果需要，这为公司提供了通过当地司法管辖区的追索权。 然而，任何股票或期权授予只能通过美国实体提供，因为这是经济价值所在。

本地合作伙伴

最重要的是，不要一个人去。 正确的合作伙伴关系对任何全球商业企业都至关重要，并且会有许多大学、技术会议、投资者和孵化器欢迎国际共同投资者和合作伙伴。 不要忘记当地的风险投资社区。 在您招聘的地方拥有丰富的增值投资者社区，这对于让创始人参与他们的初始发布并帮助他们获得吸引力也起着至关重要的作用。

与创业和技术中的一切一样，从小规模开始以验证您的方法并从错误中学习。

风险投资是时候改变了

人才既是创业公司最大的开支，也是所有价值创造的源泉。 投资者有责任最大化投资资本的回报，最可持续的解决方案是重新考虑人才的来源和方式。 由于 VC 行业帮助推出了许多基于云的远程办公解决方案，公司现在比以往任何时候都更容易建立和管理高绩效的全球团队。

我们这个时代做好事、做好事的最大机会是解决人才无处不在，但没有机会使用它的问题。 风险投资具有独特的平衡竞争环境。 人才的未来是全球性的，通过首先投资人才，您将加强您所投资的公司，帮助在被忽视的领域发展创业精神，并参与建设一个开放、创新和有弹性的全球经济迎接21世纪的挑战。