Gelişmiş Finansal Modelleme En İyi Uygulamaları: Akıllı, Hatasız Modelleme için Hack'ler

Yönetici Özeti

Giriş: Bir Finansal Model

Finansal modeller, her şirketin finans araç setinin vazgeçilmez bir parçasıdır. Belirli bir işletmenin geçmiş finansal verilerini detaylandıran, gelecekteki finansal performansını tahmin eden ve risk ve getiri profilini değerlendiren elektronik tablolardır. Finansal modeller tipik olarak üç finansal muhasebe tablosu etrafında yapılandırılır - yani: gelir tablosu, bilanço ve nakit akışı tablosu. Çoğu şirketin yönetimi, en azından kısmen, söz konusu şirketlerin stratejik ve sermaye karar verme süreçleri için kritik olan finansal modellerin ayrıntılarına, varsayımlarına ve çıktılarına güvenir.

Bu makale, finansal modeller oluştururken uzman en iyi uygulamalarını takip etmek isteyen acemi ve orta düzey finans uzmanları için adım adım bir kılavuz görevi görür. Bu makale, ileri düzey finansal modelleyiciler için zamanı, çıktıyı ve modelleme etkinliğini optimize etmek için uzman düzeyinde ipuçları ve ipuçlarından oluşan bir seçki sunacaktır. Hadi başlayalım.

Modelinizi Planlama

Karmaşık her şeyde olduğu gibi, bir finansal model (“model”) oluşturmanın ilk adımı, bir planı dikkatlice düzenlemektir. Modelleme alıştırmasının ortasında planlanmayan, beklenmeyen yapısal değişiklikler, özellikle modelin bağdaştırıcısı yazarıyla aynı değilse, zaman alıcı, kafa karıştırıcı ve hataya açık olabilir. Bu tür zorluklar, alıştırmanın başlangıcında biraz adanmış planlama zamanı ile kolayca alt edilebilir. Planlama aşamanızın şu şekilde ilerlemesini tavsiye ederim:

1. Modelin nihai hedefini tanımlayın.

Bir modelin amacını açıkça tanımlamak, onun optimal düzenini, yapısını ve son çıktılarını belirlemenin anahtarıdır. Bu sürecin bir parçası olarak, inşa etmeye başlamadan önce modelinizin kilit paydaşlarının planınızı ve süreç tasarımınızı imzalamasını sağlamak için zaman ayırın. Bu onlara her türlü nihai tercihi veya niyeti dile getirme fırsatı verir, böylece herhangi bir "kapsam kayması" (endüstrinin tabiriyle) veya yolun aşağısındaki sancılı yeniden yönlendirmeden kaçınır.

2. Hem modeli oluşturmak hem de faydalı ömrü için zaman çizelgelerini anlayın.

Modelin nihai amacına ikincil olmasına rağmen, modelin oluşturulması için zaman çizelgelerinin ve modelin ne kadar süreyle kullanılacağının anlaşılması da modelleme alıştırmasına yaklaşımın belirlenmesinde önemli girdilerdir. Uzun süreli ve uzun süreli (faydalı ömürlü) modeller tipik olarak sıfırdan özel olarak oluşturulur ve muazzam miktarda çalışma detayı, esneklik ve hassasiyet yetenekleri içerir. Daha acil, daha kısa süreli işletme veya sermaye projesi modelleri için, modelciler çoğu zaman hataları en aza indirirken inşaat hızını en üst düzeye çıkarmak için önceden hazırlanmış şablonlar kullanır. Ayrıca, model şablonları daha tanıdık olma eğilimindedir ve bu nedenle kuruluşlardaki farklı paydaşlar tarafından kullanımı/manipüle edilmesi daha kolaydır.

3. "Detay" ile "tekrar kullanılabilirlik" arasındaki en uygun dengeyi belirleyin.

İstenen ayrıntı düzeyi ile modelin yeniden kullanılabilirliği arasında en uygun değiş tokuşa karar verirken (yani, modelin birden fazla işlem türü/amacı için yeniden çalışılmasının mı amaçlandığı yoksa bunun yerine yalnızca bu tek seferlik alıştırma için mi tasarlandığı), bir Kariyerimin çoğunda izlediğim, kişinin model seçimine/yaklaşımına karar vermesi için yararlı çerçeve şu şekildedir:

Ozalit/planlama aşaması tamamlandı ve önemli kararlar alındı, şimdi bir sonraki modelleme aşamasına geçebiliriz.

Modelinizi Yapılandırma

Bu noktada Excel'i açmaya ve yapılandırmayı düşünmeye başlamaya hazırız. Mümkün olan en yüksek düzeyde, her model üç bölüme ayrılabilir/bölünmelidir: (a) girdiler/etkenler, (b) hesaplamalar (öngörülen finansal tablolar) ve (c) çıktılar. Bu bölümleri ayırmak ne kadar iyi olursa, hataları en aza indirirken ve zamanında optimize ederken modeli denetlemek ve değiştirmek o kadar kolay olacaktır.

Yaptığım hemen hemen her model için aynı yapısal yaklaşımı takip ettim; hem ilgili paydaşlarım hem de benim her zaman pratik, sindirilebilir ve nihayetinde faydalı bulduğumuz bir yaklaşım. Bölümleri aşağıdaki gibidir:

1. Kapak Sayfası (Sekme): Proje kod adı, modelin amacının açıklaması, yazarın iletişim bilgileri ve geçerli sorumluluk reddi beyanları.
2. Sürücüler Sekmesi: Girişler ve varsayımlar.
3. Model Sekmesi: Hesaplamalar (yani, üç mali tablo projeksiyonu ve hesaplaması).
4. Çıktılar Sekmesi: Modelin en önemli vurgularının temiz ve düzenli bir özeti.
5. Duyarlılıklar Sekmesi: Yönetimin karar verme süreçlerine geçiş yaparken güveneceği çeşitli senaryolar, hassasiyetler ve veri sonuçları.

Bu bölümlerin her birini sizin için birer birer ayıracağım. Aşağıdaki gibi:

Kapak sayfası

Kapak sayfası , işinizle ilk temas noktasıdır. İnşa etmesi en basit olanı olsa da, iyi yapıldığında harika bir ilk izlenim bırakır ve neyin geleceğini net bir şekilde açıklar. Basit, öğretici bir kapak sayfası genellikle en iyi yaklaşımdır ve genellikle aşağıdaki bölümleri içerir:

1. Modelin Adı: Kendinden açıklamalı.
2. Modelin Amacı: Kullanım amacını/kullanımlarını açıklayan bir paragraf
3. Model Dizini: Her sekmenin açıklamasını ve amacını ayrıntılandıran kısa bir tablo. Bu bölüm, girdiler için hangi sekmeleri kullanmaları gerektiğini, karar verme sırasında hangi çıktılara odaklanmaları gerektiğini ve hangi karmaşık hesaplama sekmelerini kullanmaları gerektiğini vurgulayarak modelin yapısını ve akışını "özetmelerine" yardımcı olarak özellikle finans dışı operatörlere yardımcı olabilir. dokunmadan bırakın.
4. Model Versiyon Geçmişi: Siz ilerledikçe modelde yapılan önemli değişiklikleri tarihe göre yazmaya birkaç saniye ayırmak, özellikle değişiklikleri geri izlemeniz ve geri almanız/değiştirmeniz gerekiyorsa, her zaman yolda zaman kazandırır. Bu özellikle ileriki dönemlerde şablon olarak kullanabileceğiniz karmaşık modeller ve modeller için geçerlidir.
5. Yazarın İletişim Bilgileri: Kendinden açıklamalı
6. Geçerli Yasal Uyarılar (varsa, Hukuk Müşaviriniz tarafından sağlanır) : Kendinden açıklamalı

Lütfen dikkat: Kapak sayfasının, yazar dışında, değişiklik yapma açık yetkisi olmayan herkese ve herkese her zaman kilitlenmesini tavsiye ederim.

Sürücü Sekmesi: Girişler ve Varsayımlar

Modelin kapak sayfasının hemen ardından sürücüler (girişler) sekmesi gelmelidir. Bu sekme, finans dışı operatörlerin muhtemelen en sık manipüle edeceği sekme olduğundan, bu sekmenin açık, özlü ve anlaşılması kolay olduğundan emin olmalısınız. Genellikle girişler sekmesinde biri statik girişler ve diğeri dinamik için olmak üzere iki giriş bölümü uygulamanızı öneririm. Statik girdilerle , varsayımsal “bir elektrik santralinin büyüklüğü” veya “bir şirketin başlangıç ​​borç bakiyesi” gibi zamanla değişmeyen girdileri kastediyorum; ve dinamik girdiler derken, “enflasyon” varsayımları, “borç maliyeti” veya “gelir büyümesi” varsayımları gibi zamanla değişen (örneğin aydan aya veya yıldan yıla) girdileri kastediyorum.

Örnek Sürücüler ve Varsayımlar Sekmesi Örneği

Yukarıdaki statik ve dinamik giriş bölümlerinin her ikisinde de verilerinizi açıkça iki türe ayırmanızı tavsiye ederim: (1) varsayım senaryosundan bağımsız olarak değişmeyen sabit kodlanmış rakamlar ve (b) farklı varsayım senaryolarını ve nihayetinde hassasiyet tablolarınızı yönetin. Ancak, projenin son aşamalarına kadar hangi parametrelerin hassasiyet parametrelerini oluşturacağını ve hangilerinin olmayacağını asla tam olarak bilemeyeceğinizi unutmayın. Duyarlılık modelleme hakkında daha fazla bilgi için lütfen aşağıdaki makaleye bakın.

Model Sekmesi: Ayrıntılı Hesaplamalar ve İşletim Yapısı

Bu sekme, bir şirketin finansal performansını dış yıllarına yansıtmak için tüm girdilerin, varsayımların ve senaryoların birlikte çalıştığı modelin kalbini temsil eder. Ayrıca, nihai stratejik karardan önce gerçekleştirilecek olan alıştırmanın değerleme bölümünün yanı sıra, varsayıma dayalı çeşitli senaryoların çalıştırılacağı da bu sekmenin dışındadır.

Örnek Model Sekmesi Örneği

Senaryolar ve Hassasiyetler Sekmesi

Yetkili, üçüncü taraf model operatörleri, yalnızca önceden programlanmış senaryoları seçmek için bile olsalar, Senaryolar ve Hassasiyetler sekmesini oldukça sık kullanacaklardır. Bu nedenle, senaryoları sezgisel olarak oluşturmalı, gerçek senaryoları dış düzenlemeden korumalı ve yeterince çeşitli hassasiyetler oluşturmalısınız, öyle ki önceden programlanmış bir avuç senaryo, bir kez duyarlılık tablolarının olası sonuçlarının geniş bir görünümünü elde etmek için yeterli olacaktır (aşağıdaki örnek) da inşa edilir.

Değerlendirmeniz için, kariyerim boyunca güvendiğim senaryo format yapısı, sadece bir tür örnek olarak aşağıdaki gibidir:

Yukarıdaki Resim Üzerine Birkaç Not:

1. Model kullanıcısı, senaryo numarasını seçeceği yer olduğu için yalnızca bunu düzenleyebilmelidir. Sayı, elektronik tablonun sağ tarafında sunulan senaryolardan birine atıfta bulunur. Kullanıcı daha sonra seçilen senaryoyu (bu durumda, No. 6) ilk sütunda sunacaktır. Bu, modelde başvurulan Senaryo ve Duyarlılıklar elektronik tablosunun tek sütunudur.
2. Buraya, seçilen senaryonun neyi temsil ettiğini etkili bir şekilde özetleyen birkaç açıklama alanı ekleyin.
3. Özellikle bir başkası modeli kullanacaksa, her girdi birimini belirten bir sütun eklemeyi her zaman çok yararlı buluyorum.
4. Bu sütun, tümü sağda (mavi renkte) görüntülenen seçili senaryonun (bu durumda, No. 6) kaldıraç istatistiğini/alanını çeker. Onu sürmek için gereken formül bir ofset işlevidir, yani "=OFFSET (yukarıda kırmızı ile vurgulanan ilk senaryonun hemen solundaki boş hücreyi ekleyin, Senaryonun seçildiği/vurgulandığı hücre)." Lütfen iki hücre arasında boş bir boşluk olduğuna dikkat edin, bu nedenle iki virgül (,,) bir yazım hatası değildir.
5. Varsayımlarınızı makro kategoriler ve alt kategoriler halinde gruplayın. Bu, hem sizin (modelcinin) hem de kullanıcılarınızın, modelin hangi senaryoyu seçtiğini net bir şekilde anlamalarına yardımcı olacaktır.

Örnek Duyarlılık Tablosu Örneği

Çıktı Sekmesi

Çıktı sekmeleri, model operatörlerinin en sık kullanacağı sekmelerdir. Yıllar içinde, orta-karmaşık modeller için en az üç çıktı sekmesine yöneldiğimi fark ettim:

1. Mali Çıktı Sekmesi: Bu, model sekmesinde ayrıntılı olarak açıklanan mali bilgilerin kısaltılmış bir özetidir. Genellikle yıllık olarak sunulurlar (model üç ayda bir olsa da). Bu çıktı 50 ila 150 satır arasında olmalı ve hesaplama sekmelerindeki tüm önemli satır öğelerini sunmalıdır. Kullanıcıların bu sekme ile çeşitli Hesaplamalar sekmeleri arasında geçiş yapmamasını sağlamak için lütfen yeterli ayrıntıyı sunduğunuzdan emin olun. Ayrıca, en iyi uygulama olarak, hiçbir çıktı sekmesinin herhangi bir hesaplamayı yeniden yapmaması gerektiğini ve bu bilgilerin yalnızca doğrudan bağlantıları içermesi gerektiğini lütfen unutmayın.
2. Yönetici Özeti Sekmesi: Bu sekme oldukça standarttır ve genellikle, yöneticilerin ve yönetim kurulu üyelerinin gezinmek için ihtiyaç duyduğu çeşitli eğilimleri, analizleri ve temel özet istatistikleri mümkün olduğunca basit ve kolay sindirilebilir şekilde gösteren grafikler, çizelgeler ve tabloların bir karışımını sunar. kilit kararlar.
3. Spesifik Çıktı Sekmesi: Bu sekme, genellikle yatırım notu şablonu, yatırım komitesi sunumu veya yöneticiler ve yönetim kurulu üyeleri tarafından karar noktalarına ulaşmak için gerekli olan talepler tarafından dikte edilen belirli çıktıları içerir.

Tablolar, Grafikler ve Grafikler İçeren Model Çıktı Sekmesi Örneği

Bu noktada modelin yapım aşaması resmi olarak tamamlanmıştır. Dikkatimizi makalenin başında bahsettiğim uzman düzeyinde modelleme en iyi uygulamalarından bazılarına çevirebiliriz. Biçimlendirme ile başlayalım.

Modelinizi Biçimlendirme

İlk olarak, her firmanın/grubun kendi tercihleri ​​veya dahili uygulamaları olabileceğini belirtmek önemlidir. Bu nedenle, inşa ederken, ilgili firmanızın öngördüğü format ne olursa olsun, öncelikle check-in yapmak ve bunlara uymak önemlidir. Bununla birlikte, firmaya özel uygulamaların yokluğunda, aşağıdaki içerik Wall Street'in bir modeli biçimlendirmek için kullandığı evrensel dili detaylandırmaktadır.

Finansal modelleme için ilk ve en az asılı biçimlendirme yöntemi, farklı hücre ve veri türlerini belirtmek için tutarlı ve tanımlanabilir renk şemaları kullanmaktır. Aşağıdaki gibi:

Mavi = Girdiler veya geçmiş değerler, varsayımlar ve sürücüler gibi sabit kodlanmış veriler.

Siyah = Aynı sayfadan türetilen formüller, hesaplamalar veya referanslar.

Yeşil = Formüller, hesaplamalar ve diğer sayfalara referanslar (bazı modellerin bu adımı tamamen atladığını ve bu hücreler için siyahı kullandığını unutmayın).

Mor = Diğer Excel dosyalarına bağlantılar, girdiler, formüller, referanslar veya hesaplamalar (yine, bazı modellerin bu adımı tamamen atladığını ve bu hücreler için de siyahı kullandığını unutmayın).

Kırmızı = Düzeltilecek hata.

İyi Biçimlendirilmiş (Renk kodlu) Finansal Özet Örneği

Excel elektronik tablolarınızı yukarıdaki evrensel renk kodlama standartlarına göre renk kodlamak için yerleşik bir otomasyon işlevi olmadığını lütfen unutmayın. Bunun yerine, bu sonuçlara ulaşmak için kendi makro(lar)ınızı tasarlayabilir ve ardından çalışmanızı otomatik olarak renk kodlaması için kısayol kombinasyonları oluşturabilirsiniz.

Yakın geçmişimde bir meslektaşımdan (bu gün için teşekkür ettiğim) aşağıdaki makroları (ayrıntılı talimatlar dahil) aldım ve o zamandan beri beni birkaç saatlik el emeğinden kurtardı. Mümkünse bunları paylaşmak isterim.

Makro oluşturma talimatları (Excel'in hem Mac hem de PC sürümleri için):

1. Makronuzu adlandırmak ve kaydetmeye başlamak için Alt + W + M + R tuşlarına aynı anda basın.
2. “Özel Git” menüsüne ulaşmak için F5 (“Hücreye Atla”) ve ardından Alt + S tuşlarına aynı anda basın.
3. Sabitleri seçmek için “O”ya ve metnin işaretini kaldırmak için “X”e basın.
   
4. Şimdi Alt + H + FC'ye (veya Ctrl + 1) aynı anda basın ve bu sabitler için mavi yazı tipi renginizi seçin.
5. Esc'ye basın.
6. Şimdi aynı şeyi F5 ile başlayarak yapın, ancak sabitler yerine Formüller (F) öğesini seçin ve metnin işaretini kaldırmak için “X” tuşuna basın.
7. Şimdi Alt + H + FC (veya Ctrl + 1) tuşlarına basın ve bu sabitler için bir Siyah yazı tipi rengi seçin.
8. Alt + W + M + R veya Alt + T + M + R ile makro kaydını durdurun.

Diğer Çalışma Kitaplarına Bağlantılar

Diğer çalışma kitaplarına ve çalışma sayfalarına bağlantılar bulmak zordur ve bunun doğru şekilde çalışması için büyük olasılıkla VBA kullanmanız gerekecektir. İşte temel fikir: “!” Sembolünün varlığını arayın. çalışma kitabınızda bir formül içeren her hücrede yazı tipi rengini yeşil olarak değiştirin. Bunu VBA Düzenleyici'de değiştirmeniz for each tüm "!" bulursunuz ve sonra bunların her biri için yazı tipi rengini değiştirirsiniz.

Bazı formüller, diğer çalışma sayfalarındaki hücrelere doğrudan bağlanmadan başvuruda bulunacağından, bu kısayolun yine de %100 çalışmayacağını unutmayın. Neyse ki, yeşil hücreler siyah veya mavi hücrelerden daha nadirdir, bu nedenle yukarıdaki yöntem çoğu modelde oldukça iyi çalışır (ve diğer çalışma sayfalarına olan bağlantılarınızın geri kalanını, ortaya çıktıkça veya karşılaştığınız zaman manuel olarak organik olarak biçimlendirebilirsiniz).

Bir Modeli Denetlemek İçin En İyi Uygulamalar

Modelleme yaparken, her zaman şu soruyu aklınızın bir köşesinde tutmanızı öneririm: “Bu modeli kolayca denetlenebilir mi yapıyorum?” çünkü yürütülen her görev, oluşturulan formül ve oluşturulan bağlantı için, işi yapmanın her zaman daha hızlı, "daha kirli" (endüstri dilinde) bir yolu olacaktır. Bu tür hileler ve hileler, o sırada ve özellikle zaman aralıklarından sonra ne kadar zekice görünseler de, her zaman unutulacak ve takip edilmesi zor hatalara yol açacaktır. Üçüncü şahıs bir gözden geçireni aklınızda tutmak, süreciniz boyunca size rehberlik edecek ve önemli noktalarda doğru karara varmanıza yardımcı olacaktır.

Aşağıda, bir denetçi zihniyetiyle nasıl oluşturulacağına dair bir dizi en iyi uygulama bulunmaktadır. Aşağıdaki gibi:

1. Tek Sıra, Tek Formül

Satır başına yalnızca bir formülünüz olmalıdır, yani herhangi bir satırın ilk hücresinde hangi formül kullanılırsa kullanılsın, tüm satıra eşit olarak uygulanan aynı formül olmalıdır. Kullanıcılar, modelinizde dikey olarak ilerlerken her satırın ilk hücresine bakarak modelinizin yapısını anlamalıdır.

Bu prensipte basit olsa da, daha fazla vurgulamak için yeterince sık ihlal edilmektedir. Yaygın bir örnek, genellikle elektronik tablolar bir "geçmiş finansal" sütun grubu ile "yıl dışı tahminler" arasında bölündüğünde gerçekleşir (referans olarak yukarıdaki "İyi Biçimlendirilmiş (Renk Kodlu) Finansal Özet Örneği" başlıklı resme bakın) ).

Bu örnekleri ele almanın kolay bir yolu, elektronik tablonun en üstüne yerleştirilmiş bayrakların (örneğin, 1/0, TRUE / FALSE ) kullanılması ve ardından kişinin modelinin gövdesi aracılığıyla IF ifadeleri kullanılarak başvurulmasıdır. İş yerinde bunun basit bir örneği aşağıdaki gibidir:

Excel Modellemede "Bayrakların Kullanımı" Örneği

2. Formüllerde Yerleşik Sabit Kodlu Sayılar Yok

Formüllere gömülü sabit kodlanmış sayıları asla kullanmayın, çünkü kullanıcının modele daha az aşina olup olmadığını tespit etmek çok zordur. Bunun yerine, girdileri/sabit kodları formüllerden açıkça vurgulayın ve ayırın; daha da iyisi, tüm girdileri/sabit kodları (uygun olduğu şekilde) toplayın ve bunları aynı sekmede toplayın. Ardından, formüllerinizin gerekli hücreden ve uygun sekmeden uygun şekilde onları çekmesini/referans vermesini sağlayın.

3. Basit Her Zaman Daha İyidir

Karmaşık formüllerden kaçınmak her zaman daha iyidir. Bunun yerine formülünüzü kolayca sindirilebilir adımlara bölün. Görünüşe göre düzgün bir satır yerine, bu yaklaşım genellikle daha fazla satır oluşturarak daha büyük bir elektronik tabloyla sonuçlanır; ancak üçüncü bir tarafça takip edilmesi ve denetlenmesi çok daha kolay olacak.

4. İmza Sözleşmenize Tutarlı Bir Şekilde Uyun

İmza konvansiyonunuzun/anahtarınızın ne olacağına sıfırda karar vermelisiniz. Örnekleme yoluyla, modelinizin tasarım aşamasında kendinize “Maliyetler, giderler, kesintiler, amortisman, CapEx vb. negatif veya pozitif sayılar olarak sunulacak mı?” Diye sorun. Kişisel tercihim, maliyetleri iki nedenden dolayı daima negatif sayılar olarak sunmaktır: (a) Toplamlar her zaman düz toplamlar olacak ve kullanıcı hatasını en aza indireceksiniz ve (b) sadece işaretleri kullanarak hataları tespit etmek daha kolay olacak.

5. Hücrelerinizi Adlandırmaktan Kaçının, Bunun Yerine Excel'in Izgara Mantığına Güvenin

Mümkün olduğunda, adı geçen hücre için kaynak girdiyi (örneğin, “Enflasyon”) yolun aşağısında bulmak zorlaştığından, hücrelerinize ad vermekten kaçınmanızı şiddetle tavsiye ederim. Bunun yerine, formüllerinizde Excel'in ızgara kuralına güvenmenizi öneririm (örneğin, referans farklı bir sekmede veya çalışma kitabındaysa, C4 hücresine veya konuma, [Tab Name]l'!G21 bağlanma).

6. Asla Birden Fazla Konumda Aynı Girişe Sahip Olmayın

Girişlerinizi basit ve şeffaf bir şekilde düzenleyin. Tüm girdileri birkaç sürücü sekmesinde birleştirmeniz ve elektronik tablo boyunca tekil başlangıç ​​noktalarından bunlara başvurmanız benim tavsiyemdir.

7. Dosyaları Bağlamaktan Kaçının

Diğer dosyalara bağlantı vermekten kaçının. İhtiyacınız olan ilgili verileri, daha sonra gerektiğinde manuel olarak güncelleyeceğiniz sabit kodlanmış girdiler olarak farklı bir dosyadan girmek daha iyidir. Çapraz bağlantının daha büyük Excel modellerini çökerttiği veya tutarsız bir şekilde güncellediği ve bu nedenle izlenmesi zor hatalar oluşturduğu bilinmektedir.

8. Sayfaları veya Satırları Gizlemeyin

Daha uzun e-tabloda, satırları/sütunları "gizlemek" yerine "gruplandırın".

9. Daha Az, Daha Büyük Sekme Birden Çok Küçük Sekmeden Daha İyidir

Bu uygulama %100 tecrübeye dayanmaktadır. Bir büyük, bitişik elektronik tablodaki veriler için sürekli bir diziyi izlemek ve denetlemek, birden çok sekmeden veya daha da kötüsü, çapraz bağlantılı birden çok elektronik tablodan daha kolaydır.

10. Tek Sekmede Bulunan “Toplu Hata Kontrolleri” ile Modeliniz Boyunca Kontroller Oluşturun

Kontroller, bir modelin bütünlüğünü hızlı bir şekilde gözden geçirmenin en kolay yoludur. “Çekler”, gerçekten bağlanması gereken toplamların sağlanmasından, kişinin bilançosunun gerçekten dengelenmesini sağlamaya kadar her şeyi kapsar. Genellikle her elektronik tablonun üstüne veya altına birkaç kontrol yerleştiririm ve ardından bunları ayrı bir "Kontrol Sekmesi"nde birleştiririm. Bu, modelde bir hata bulmanın ve ardından bu hatanın nereden kaynaklandığını izlemenin kolay olmasını sağlar.

Bilanço Örneği "Çek"

Lütfen, bir modelin bütünlüğünü doğrulamak için yalnızca kontrollere güvenmenin, kontroller genellikle oldukça yüksek düzeyde olduğu için asla iyi bir fikir olmadığını unutmayın. Ama bu iyi bir başlangıç ​​noktası.

Oylayın – İleri Düzey Kullanıcılar İçin: Excel İpuçları

Bu bölüm, daha ileri düzey kullanıcılarımız için birkaç çok etkili Excel en iyi uygulamasını kapsar. Bunlar biraz ayarlama gerektirebilir, ancak daha sonra birkaç saatlik çalışmadan tasarruf etmeli ve uygulanması nispeten basit olmalıdır. Bunlar kısaca, kısa ve öz maddelerdir:

1. Mümkün olduğu kadar çok klavye kısayolu kullanın. İnternette Excel Klavye kısayollarında farklı ihtiyaçlara uygun birçok dosya bulunmaktadır. Burada bir çift referans vereceğim:
   • Anahtar Hile Sayfasını Modelleme
   • Kapsamlı Excel İpuçları Listesi
2. Tüm sabit kodlanmış sayıları veya formülleri hızla bulmak için F5'i ("özele git") kullanın.
3. Modeli denetlemek için Emsalleri İzle ve Bağımlıları İzle'yi kullanın.
4. İade analizine giderken nakit akışlarına özel__ tarihlerin uygulanmasına izin vermek için XNPV ve XIRR kullanın; bu, hesaplama için örtük olarak eşit aralıklı zaman aralıklarını varsayan Excel'in NPV ve IRR işlevlerinin aksine.
5. Büyük elektronik tablolarda bilgi aramak için VLOOKUP işlevi yerine INDEX MATCH işlevini kullanın.
6. VLOOKUP hemen hemen her zaman IF ifadelerinden üstündür; onunla rahat ol.
7. Formüllerinizin sözdizimine IFERROR dahil etme alışkanlığı edinin.
8. Tarihleri ​​dinamik hale getirmek için tarih işlevi, EOMONTH ve IF ifadelerinin bir kombinasyonunu kullanın.
9. Finansal modeli sunarken veya paylaşırken kılavuz çizgilerini kaldırın; daha temiz, daha parlak bir çıktı belgesi sağlar.

Sev ya da Nefret…

Sevin ya da sevmeyin, Excel her şeyi bilen, her yerde hazır bulunan ve kurumsal finans, analiz ve veriye dayalı karar verme söz konusu olduğunda her şeye kadirdir. İster inanın ister inanmayın, acemi veya deneyimsizler için bile göz korkutucu veya acı verici olmak zorunda değildir. Hayattaki çoğu şey gibi, uygulama, tutarlılık ve ayrıntılara gösterilen özen (Excel'in durumunda, kısayollar) sizi oraya giden yolun çoğunu alacaktır.

Uygulamayı tanıdıkça, kişisel yaşamınızda bile onsuz nadiren çalışabileceğiniz, güçlü bir üretkenlik ve sayısal hikaye anlatımı aracı bulacaksınız. Excel akıcılığının çeşitli aşamalarında ilerlerken, size en iyi dileklerimi sunuyor ve bu makaleyi sık sık başvurduğunuz pratik bir başvuru kılavuzu olarak tutmanızı tavsiye ediyorum.